2003년 주요 산업 전망

2002. 10.

현대경제연구원

Ⅰ. 2003년 산업 경기 여건

■ 세계 경기 회복 불투명

- 미-이라크 전쟁 및 美경제의 불확실성으로 인해 세계 경제 회복세 미약

- 회복되더라도 저성장 국면 지속

·(미국) 2003년 중 완만한 회복세 유지, 그러나 재정수지 및 경상수지 적자, 설비투자 저조 등 성장 제약 요인이 있어 高성장을 기대하기는 어려움

·(EU) 경제 통합의 부작용, 성장보다 안정을 중요시하는 ECB(유럽중앙은행)의 소극적 태도 등 경제 회복을 제한하는 요인

·(일본) 부실 채권 문제 해결에 대한 정치·사회적 합의 가능성이 희박하여, 이로부터 발생하는 성장 악영향 지속

■ 가격 경쟁력 여건 악화

- 시중 금리의 상승세

·대내외 경제의 불안정성이 다소 완화되고 기업 설비투자가 증가함에 따라 상승세로 반전될 전망임

·금리 상승 및 경상수지 흑자 감소 등으로 통화량 증가세 둔화 예상

- 원/달러 환율 절상 기조

·상반기 1,210~1,230원대가 유지되다가, 하반기 1,170~1,190원대가 예상됨

■ 내수 경기 둔화

- 설비투자가 그동안의 투자 부진에 의한 반등으로 증가세를 유지할 것으로 보이나

- 정부의 건설 경기 안정화 정책 등으로 건설 투자 증가세가 약화되고, 가계 대출 억제 등으로 소비 증가세도 둔화할 전망

Ⅱ. 2003년 주요 산업 경기 전망

1. 2003년 주요 산업 전망의 특징과 과제

■ 특징

- 주요 제조업 경기 둔화

·세계 경제 회복 불투명, 내수 경기 약화 등으로 자동차, 조선, 철강, 석유화학 등 국내 주력 산업의 경기 둔화 예상

- IT 산업 경기 재반등 기대

·세계 반도체 및 IT 산업의 구조조정 마무리 및 신규 대체 수요 증가 등으로 반도체 및 정보통신 산업의 경기 호황이 예상됨

- 건설업의 국내외 경기 명암 교차

·건설업의 경우 주택 공급 증대, SOC 예산 증가 미흡 등으로 국내 수주 증가세가 약화될 것으로 보이나, 유가 상승 등으로 중동 지역 경제가 호전되어 미·이라크 전쟁이 중장기화 되지 않을 경우에 해외 수주가 늘어날 전망임

■ 과제

- 가격 경쟁력 약화 요인 완화

·원화 환율의 급등락 완화, 대폭적인 금리 인상 억제 등으로 주요 산업의 가격 경쟁력 약화를 방지

- 신제품 개발 및 원가 절감

·국내외 기호 변화에 대응할 수 있는 신제품 개발 및 정보화 추진 등으로 원가 절감 노력 증대

- 틈새 시장 개척

·유럽, 중동, 동남 아시아 등 새로운 수출선 개척 노력 확대

< 2003년 주요 산업 경기 전망 >

	내수	수출	생산	비고
자동차	□	□	□	·세계 경기 회복 불투명 ·내수 경기 둔화 ·가격 경쟁력 여건 악화
	8.6→3.0	-0.5→0.1	4.3→1.5
반도체	-	□	□	·세계 수요 기술적 반등 ·PC 교체 시작
	-	15.3→21.3	10.1→23.2
정보통신	□	□	□	·세계 IT 경기 회복 ·PC 업그레이드 ·M-biz 등 신규 수요
	27.0→30.0	25.0→35.0	29.0→32.0
조선	□□	□□	□	·적극적인 수주 전략 ·고부가가치 제품 수출 증가
	-12.3→6.8	5.5→10.5	11.3→-3.9
철강	□	□	□	·내수 경기 둔화 ·통상 마찰 상존 ·중국 수요 지속 증가
	9.8→1.6	-3.4→3.3	4.4→1.9
석유화학	□	□	□	·세계 경기 회복 불투명 ·내수 경기 둔화 ·유가 상승 가능성 상존
	7.0→4.5	5.5→5.6	5.1→5.1
건설	□	□□	-	·민간 건축 수주 위축 ·SOC 예산 증가 미약 ·유가 상승에 의한 중동 경제 호전
	15.4→-3.7	25.0→18.2	-

주 :1) 증가율 상승 : □, 증가율 정체나 하락 : □, 감소 증가율 : □

2) 조선의 내수는 수주 기준임

2. 주요 산업 전망

1) 자동차

■ 2002년 현황

- (상반기) 호조세 유지

·(내수) 자동차 특소세의 한시적 인하와 주가 상승 등에 의한 자산 소득 증가 효과 및 작년 같은 기간의 극심한 경기 부진에 따른 반등 요인으로 내수가 14.7%의 큰 폭의 증가율 기록

·(수출) 수출은 서유럽 및 개도국들의 경기 둔화에 따른 세계 수요 위축, 일부 기업의 부분 파업 등으로 인한 공급 차질 등으로 7.9%의 감소율을 나타냄

·(생산) 수출의 감소세에도 불구하고 내수 경기의 호조세에 의해 상반기 자동차 생산은 2.9%의 증가율을 기록함

- (하반기) 경기 호전 기조 위축

·신설 GM 대우차의 본격적 내수 및 수출 증대, 다양한 신모델 출시, 적극적인 해외 마케팅 전략 등으로 경기 호조세를 유지할 전망이나, 특소세 인하 유효 기간 만료와 같은 부정적 요인에 의해 상반기에 비해 내수가 크게 위축될 것으로 예상됨

< 자동차 산업 전망 >

	2001	2002			2003
		상반기	하반기(f)	연간(f)	연간(f)
내 수 (천 대)	1,451 (1.5)	812 (14.7)	764 (2.8)	1,576 (8.6)	1,623 (3.0)
수 출 (천 대)	1,501 (-10.4)	681 (-7.9)	812 (6.4)	1,493 (-0.5)	1,495 (0.1)
생 산 (천 대)	2,946 (-5.4)	1,504 (2.9)	1,569 (5.7)	3,073 (4.3)	3,120 (1.5)
수 입 (천 대)	16 (45.5)	11 (37.5)	12 (60.0)	23 (43.8)	33 (45.0)

자료 : 한국자동차공업협회

주 : ( ) 내는 전년 동기 대비 증가율(%). (f)는 본 연구원 전망치임.

■ 이슈 : 자동차 산업의 세계적인 과잉 공급 능력

- 세계 자동차 산업은 공급 과잉 능력으로 중장기적으로 낮은 성장세에 머물 것으로 전망되고 있음

·1990년부터 2001년까지 세계 자동차 생산 능력은 34% 이상 증가한 반면, 실제 생산은 15% 증가에 그쳐 과잉 생산 현상이 지속되고 있음

·이는 중국, 인도, 브라질, 멕시코 등 신흥 개도국들이 자동차 산업을 전략적으로 육성하고 있는 점과 선진 자동차 업체들의 글로벌화에 따른 생산 능력 확대 전략이 맞물려 설비 증설이 이루어지고 있으나

·아시아 외환 위기, 세계 경기 침체로 인해 자동차 수요는 크게 확대되지 못하여 과잉 능력이 해소되지 못하고 있는 실정임

·이러한 자동차 수요를 넘어서는 생산 능력 증대로 인해, 초과 생산 능력은 1990년 1,200만 대 수준에서 2000년에는 2,000만 대를 넘어선 것으로 분석됨

·특히 미국 테러 사태, 세계적 경기 침체에 따른 생산 위축 등으로 인해 2001, 2002년에도 초과 생산 능력은 2,200만 대에 달할 것으로 예상됨

·향후 자동차 수요의 급증 현상을 기대하기 어렵기 때문에, 자동차 초과 생산 능력은 2,000만 대 수준이 유지될 것으로 전망됨

< 세계 자동차 생산 능력 및 조립대수의 변화 추이 및 전망 >

자료: PricewaterhouseCoopers, PwC AUTOFACTS Global Automotive Outlook, 2001. Q4.

■ 2003년 전망

- 2003년 자동차 경기는 2002년에 비해 위축될 가능성이 높은 것으로 전망됨

·(내수) 지난 3년간 지속적인 호황에 의한 성장의 한계 봉착, 가계 대출 억제 등에 의한 소비 심리 약화 등으로 내수 증가는 전년에 비해 크게 축소될 전망임

·(수출) GM과 대우의 결합사인 GMDAT의 수출 본격화에도 불구하고 미국 등 세계 경기 회복세 미약, 원화 환율의 절상 기조, 금리 인상 전망 등에 의해 수출 시장의 수요 증가가 기대하기 어렵고 가격 경쟁력 조건도 악화될 것으로 보여 수출 증가 역시 소폭에 그칠 전망임

·(수입) 일부 고소득층의 수입차 선호, 세계 주요 자동차 업체들의 대한국 영업 확대 전략 추진 등으로 수입은 큰 폭의 증가세를 유지할 전망임

2) 반도체

■ 2002년 현황

- (상반기) PC 수요 부진, 공급 과잉 등에 따른 세계 반도체 경기 침체가 지속되면서 상반기 국내 반도체 실적도 크게 악화됨

·세계 반도체 경기가 2001년 12월을 기점으로 회복세를 보이다 다시 하락세로 반전되고 수요 침체도 지속되어 2002년 상반기 수출, 생산은 각각 9.4%, 13.6% 감소

·특히 업계 투자 정체와 감산, 정보가전 등의 수요 증가에 따라 회복세를 나타내던 D램 가격이 비수기 진입, 업체들의 재고 축소 노력으로 다시 하락세로 반전

< D램 시장 가격 추이(달러) >

	1999년	2000년	2001년	2002년
				1월	2월	3월	4월	5월	6월
256M	-	-	9.6	6.81	9.08	10.64	9.09	7.70	6.00
128M	27.8	14.0	2.8	3.27	3.85	4.28	3.53	2.60	2.15

자료: 산업자원부

- (하반기) 계절적 PC 수요 증가, 업체들의 투자 지연 등에도 불구하고 세계 경기 및 주요 IT 업계의 투자 감소로 하반기에도 부진은 지속

·PC 판매가 상반기에 비해 호조를 보이지만 그 성장률은 크지 않을 것으로 보이고, PC당 메모리량 증가율도 예년에 비해 크게 둔화될 것으로 예상됨

·이에 따라 100억 달러 이상으로 예상했던 수출 규모도 87억 달러에 그칠 전망임.  다만 전년 하반기 침체의 영향으로 수출 증가율은 50%를 상회할 것으로 예상됨

< 세계 PC 수요 추이와 전망 >

(단위: 1,000대, %)

	2001	2002	2003	2004	2005	2006
미주	42,518(-12.2)	43,726(2.8)	47,804(9.3)	52,432(9.7)	55,368(5.6)	57,126(3.2)
유럽	29,051(-4.9)	29,095(0.1)	30,788(5.8)	32,599(5.9)	34,206(4.9)	35,507(3.8)
아태	21,292(6.5)	23,678(11.2)	28,335(19.7)	34,319(21.1)	40,791(18.9)	47,591(16.7)
일본	13,364(-5.4)	12,531(-6.2)	13,823(10.3)	15,095(9.2)	15,736(4.2)	16,155(2.7)
기타	19,284(1.0)	20,517(6.4)	23,087(12.5)	26,030(12.7)	29,332(12.7)	32,342(10.3)
합계	125,509(-5.0)	129,547(3.2)	143,837(11.0)	160,475(11.6)	175,434(9.3)	188,721(7.6)

자료: IDC(International Data Corporation), 2002.

■ 이슈: 세계 반도체 시장 전망

- 2003년에 세계 반도체 시장은 그동안의 극심한 침체에서 벗어나 회복세를 보일 전망임

·2003년 반도체 시장은 중반 이후 점차 회복 국면에 진입할 것으로 전망되는데,  IT 관련 지출 규모의 소폭 회복 등으로 시장 규모가 15∼20% 내외 증가할 전망

·특히, D램의 경우 2002년 하반기로 예상되었던 PC 교체가 본격화되는 한편, 정보 가전의 수요 호조가 지속되면서 다른 제품들에 비해 매출 신장률이 높아질 전망이며 하반기에는 공급 부족 현상까지도 예상됨

< 주요 기관별 세계 반도체 시장 전망 >

(단위: 억 달러, %)

	2000	2001	2002	2003
Dataquest(01.12)	2,265 (32.7%)	1,480 (-34.6%)	1,519 (2.6%)	1,978 (30.2%)
IDC(01.11)	2,044 (36.8%)	1,370 (-33.0%)	1,320 (-3.6%)	1,520 (15.1%)
WSTS(02.5)	2,044 (36.8%)	1,389 (-32.0%)	1,422 (2.3%)	1,731 (21.7%)
SEMICO(02.2)	2,044 (36.8%)	1,427 (-30.2%)	1,707 (19.6%)	2,063 (20.9%)

주: ( )는 전년대비 증감률

< 세계 주요 반도체 업계 시장 점유율 현황(매출액 기준) >

(단위: 백만 달러, %)

	2000년(점유율)	2001년(점유율)
삼성전자	6,645 (20.9%)	6,645 (20.9%)
마이크론	5,956 (18.7%)	5,956 (18.7%)
하이닉스	5,437 (17.1%)	5,437 (17.1%)
인피니온	2,988 (9.4%)	2,988 (9.4%)
엘피다	-	1,011 (8.5%)
도시바	1,947 (6.2%)	761 (6.4%)
미쓰비시	982 (3.1%)	303 (2.6%)
난야	350 (1.1%)	273 (2.3%)
OKI	445 (1.4%)	212 (1.8%)
모젤비텔릭	885 (2.8%)	205 (1.7%)

자료: Dataquest

■ 2003년 전망

- 세계 반도체 시장 회복으로 2003년 국내 반도체 업계 수출이 20% 대의 증가세를 나타낼 전망임

·주력 품목인 D램 시장의 수급 안정화로 가격도 일정 수준을 유지하고, 세계 수요도 회복될 경우 국내 반도체 업계의 수출이 21.3%, 생산도 23.2% 증가

·수입도 IT 경기의 완만한 회복과 관련 업종 수출 증대에 따른 비메모리, 반제품 수요 증대로 26.4% 증가할 전망임

·다만 2003년 후반기로 예상되는 미국 및 세계 IT 경기 회복이 다시 지연될 경우에 국내 반도체 산업의 수출 및 생산 규모도 현재 전망치를 하회할 가능성이 있음

< 반도체 산업 전망 >

	2001	2002			2002
		상반기	하반기(f)	연간(f)	연간(f)
수 출 (백만 달러)	14,311 (-45.0)	7,771 (-9.4)	8,729 (52.2)	16,500 (15.3)	20.010 (21.3)
생 산 (백만 달러)	16,797 (-41.0)	8,100 (-13.6)	10,400 (40.1)	18,500 (10.1)	22,800 (23.2)
수 입 (백만 달러)	15,684 (-21.7)	7,750 (-4.6)	9,140 (20.9)	16,890 (7.7)	21,350 (26.4)

자료: 한국반도체산업협회, 한국정보통신진흥협회, 산업자원부

주: ( )내는 전년 동기 대비 증가율임. (f)는 본 연구원 전망치임.

3) 정보통신기기

■ 2002년 현황

- (상반기) 수입을 제외한 모든 부문이 부진에서 완전히 탈피

·(내수) 국내 경기의 회복, 무선통신기기의 신기종 대체 수요 증가 등으로 6개월 이상 지속되어온 감소세에서 완전히 벗어나 급반등함

·(수출) 세계 경기 호조와 무선 통신 단말기의 수출 경쟁력 제고로 17.4%나 증가한 반면, PC는 수요 회복의 지연과 과당 경쟁으로 감소세가 지속됨

·(생산 및 수입) 내수 및 수출 증가로 생산도 동반 증가. 그러나 수입은 충분한 재고량과 무선 통신 단말기의 국산화 비율 증가로 감소세가 지속됨

- (하반기) 새로운 상승 국면에 진입

·국내 정보통신 상품의 경쟁력 강화 등으로 내수, 수출, 생산 모두 30%대의 높은 증가세를 나타낼 것임

·그러나 미·이라크 전쟁이 발발하여 장기화될 경우에는 본격적인 회복 국면을 맞이하고 있는 IT 경기가 다시 위축될 우려도 있음

■ 이슈 : 재상승기에 진입하는 세계 IT 시장

- (현황) 기업들의 과잉 IT 투자로 1년 이상 침체기를 겪었던 세계 IT 시장이 2002년에는 재고 해소와 업그레이드 투자 수요 증가로 소폭의 회복세를 나타냄

- (전망) 세계 IT 시장의 절반을 차지하는 미국의 IT 경기가 되살아나면서 2003년 세계 IT 시장 규모는 전년 대비 9% 증가한 1조 670억 달러에 이를 전망임

·IT 하드웨어의 업그레이드 투자 수요 증가, PDA 등 포스트 PC와 무선랜의 표준화 및 실용화 등이 이루어지면서 IT 시장이 전반적으로 재상승기에 접어들 것으로 기대됨

·특히 한국, 중국, 인도 등 아태 지역의 IT 경기는 10%대 이상의 고속 성장을 지속할 것으로 예상됨

< 세계 IT 시장의 성장률 추이 및 전망 >

자료: IDC(International Data Corporation), 2002. 7. ; Gartner, 2002. 6.

■ 2003년 전망

- (제2의 호황 기대) 수출과 생산을 중심으로 큰 폭의 증가세 전망

·(내수) PC의 업그레이드 수요 증가, 모바일 비즈니스 확산에 따른 신기종 단말기의 교체 수요 확대 등으로 새로운 정보통신 붐이 조성될 것임

·(수출) 세계 IT 투자가 2002년 대비 9% 정도 증가해 1조 달러를 돌파할 것으로 예상됨에 따라 경쟁력을 갖춘 국내 IT 제품들의 수출이 크게 확대될 전망임

·특히 월드컵의 성공적 개최로 말미암아 국내 IT 제품들에 대한 인지도가 더욱 높아짐에 따라 수출 경쟁력을 제고시킬 것으로 기대됨

·(생산 및 수입) 수출이 호조를 보이면서 생산과 수입이 동반 증가할 전망임. 다만 수입은 주요 IT 제품의 국산화율 제고로 증가율이 그렇게 높지 않을 것임

·그러나 미·이라크 전쟁이 세계 IT 시장의 절반 정도를 차지하고 있는 미국의 IT 경기에 큰 영향을 미칠 것이기 때문에 전쟁이 장기화되면 세계 및 국내 IT 경기가 막대한 타격을 받을 것으로 예상됨

< 정보통신기기 산업 전망 >

	2001	2002			2003
		상반기	하반기(f)	연간(f)	연간(f)
내 수 (십억 원)	54,111 (-0.3)	33,863 (23.3)	34,858 (30.8)	68,721 (27.0)	89,337 (30.0)
수 출 (백만 불)	23,930 (-5.4)	13,338 (17.4)	16,575 (31.9)	29,913 (25.0)	40,383 (35.0)
생 산 (십억 원)	69,995 (5.8)	43,557 (26.2)	46,737 (31.8)	90,294 (29.0)	119,188 (32.0)
수 입 (백만 불)	11,628 (-22.0)	5,828 (-1.0)	6,808 (15.0)	12,636 (8.7)	14,910 (18.0)

자료: 한국정보통신진흥협회, 정보통신기기 중 반도체 제외.

주: ( )내는 전년 동기 대비 증가율(%). (f)는 본 연구원 전망치임.

4) 조선

■ 2002년 현황

- (상반기) 수주 대폭 감소, 생산 증가 속 수출 감소

·(수주) 세계 경기 회복 둔화로 선박 발주 물량이 2001년에 비해 30% 이상 줄어들어 국내 조선 수주가 대폭 감소함. 또 EU가 국내 조선 업체들을 덤핑 등의 이유로 WTO에 제소하려는 움직임과 선가 하락에 따른 채산성 악화를 우려해 선별 수주 활동을 펼친 것도 수주 감소의 원인으로 작용함

·(생산 및 수출) 물량 단위당 선가가 낮은 유조선 등이 상반기에 집중적으로 인도된 것이 생산 증가에도 불구하고 수출이 감소한 이유임

- (하반기) 수주 증가세 반전, 생산 및 수출도 동반 증가

·2001년 하반기의 수주가 워낙 저조한 데 따른 기술적 반등으로 수주 증가가 예상되지만, 미·이라크 전쟁 예상 등으로 해운 경기 침체와 선박 발주 감소가 지속됨으로써 큰 폭의 수주 증가는 기대하기 어려움

·그러나 생산과 수출은 안정적인 조업 물량과 생산성 향상을 바탕으로 동반 증가세가 예상됨

■ 이슈 : 환율 변동과 경쟁력

- (평가) 2002년 국내 조선 업체들의 선박 건조 원가 경쟁력은 일본에 비해 7% 정도 우위에 있는 것으로 분석됨

·또 중국에 비해서는 14% 정도 우위에 있는 것으로 나타나고 있는데, 이는 조선용 후판, 박용 엔진 등 자재비 측면에서 세계 최고 수준의 원가 경쟁력을 보유하고 있기 때문임

- (전망) 원/달러 환율이 1,100원까지 하락할 경우에는 일본에 비해서 원가 경쟁력이 3% 정도 열위에 놓이게 될 전망임

·환율 하락으로 수입 기자재의 비용 증가와 외화 부채의 이자 및 환차손 부담 등으로 가격 경쟁력이 약화될 뿐만 아니라, 환율 하락에 따라 채산성 확보도 힘들어질 것으로 예상됨

·그러나 원화 환율의 하락 폭과 비슷한 수준으로 엔화 환율도 동반 하락할 경우에는 경쟁력 격차에 큰 변화가 없을 것으로 판단됨

< 원화 환율 변동에 따른 한·중·일 경쟁력 비교 >

주: 1) 30만톤급 VLCC(대형유조선)를 건조하는데 드는 비용 기준임.

2) 엔화는 달러당 120엔, 중국 위안화는 달러당 8.27위안을 각각 가정함.

■ 2003년 전망

- (증가세 반전) 수주 증가세 반전, 생산 감소 속 수출 증가 예상

·(수주) 2년 연속 수주 실적이 저조해 수주 잔량이 크게 감소했기 때문에 국내 조선 업체들이 안정적인 조업 물량 확보를 위해 적극적인 수주 활동을 펼칠 것으로 예상되므로 소폭의 수주 증가세가 전망됨

·그러나 미·이라크 전쟁이 현실화되고 장기화될 경우에는 세계 경기 침체에 따른 해운 경기 악화로 선박 발주가 대폭 줄어들게 되어 선박 수주가 급감할 수도 있음. 실제로 1991년 걸프전 때 선박 발주 물량이 전년 대비 20% 정도 감소한 것으로 나타남

·(생산 및 수출) 물량 대비 선가가 매우 높은 LNG선의 인도가 많이 이루어질 것으로 예상되기 때문에 생산은 소폭 감소하지만, 수출은 증가할 전망임

< 조선 산업 전망 >

	2001	2002			2003
		상반기	하반기(f)	연간(f)	연간(f)
수 주 (만 CGT)	641 (-38.4)	262 (-36.5)	300 (33.9)	562 (-12.3)	600 (6.8)
수 출 (억 달러)	92.7 (16.6)	47.8 (-9.2)	50.0 (25.0)	97.8 (5.5)	108.0 (10.5)
생 산 (만 CGT)	645 (6.6)	388 (13.5)	330 (8.9)	718 (11.3)	690 (-3.9)

자료: Lloyd's Register, 한국조선공업협회, 한국무역협회.

주: 1) ( )내는 전년 동기 대비 증가율(%)임. (f)는 본 연구원 전망치임.

2) CGT(Compensated Gross Tonnage) : 선박을 건조하는 데 소요되는 작업량을 기준으로 GT를 환산한 것임.

5) 철강

■ 2002년 현황

- (상반기) 국내 경기 및 산업 생산 호조로 철강 내수가 전년 대비 15% 이상  증가했으나, 수출은 통상 마찰과 내수 호조로 16% 감소함

·(내수) 경기의 전반적 호조세 지속과 지난해 2/4분기 이후 조선과 자동차, 기계 등 주요 수요 산업 생산 증대로 2002년 상반기 철강재 내수는 당초 예상보다 높은 15.7% 증가율을 기록함

·(수출) 내수 호조에 따른 수출 여력 감소와 미국의 긴급수입규제를 둘러싼  통상 마찰 심화로 대미국 판재류 등의 수출이 크게 감소하면서 총수출량도 16.7% 감소

·(생산, 수입) 내수 호조에도 불구하고 수출 감소에 따라 생산은 3.5% 증가에 그쳤으며, 반면 수입은 내수 호조로 68% 증가함

- (하반기) 건설 등 수요 산업 경기 둔화로 내수 경기가 둔화될 것으로 예상됨

·(내수) 건설 투자의 증가세 둔화, 조선 및 가전 등 수요 산업의 생산 증가세 축소로 철강 내수 증가율이 4%대로 하락할 것으로 보임

·(수출) 통상 마찰 요인이 상존하지만 내수 둔화 등으로 수출은 10%대의 증가세를 나타낼 것으로 전망됨

·(생산, 수입) 고로 보수 완료, 일정 수준의 내수 규모 유지와 수출 증가로 생산은 상반기 수준을 상회할 것임

■ 이슈: 철강 통상 환경 악화

) 이 부분은 □최근 철강 무역 마찰 현황 및 배경□, 한국철강협회 KOSA철강정보 2002-17(2002.9.19.)를 참고하여 재작성한 것임

- (현황) 자국 산업 보호를 위한 수입 규제가 강화되던 가운데 미국이  철강긴급수입규제조치(201조)를 시행하면서 세계 철강 시장의 혼란이 가중

·지난 3월, 미국이 수입 철강재에 대한 세이프가드 조치를 시행한 이후 세계 철강 교역 시장에서 수입 규제가 확산되고 각국의 보호무역주의 분위기가 고조됨(국내 철강재의 경우 2002년 5월 현재 14개국으로부터 46건의 수입 규제를 받고 있음)

·특히 미국의 규제에 대해 EU, 일본 등의 보복 조치와 더불어 중국, 동남아 등 수출 시장에서의 세이프가드, 수입할증세 등으로 세계 철강 시장의 혼란이 가중

< 주요국 보호 무역 조치 내용 (미국의 201조 발동 이후) >

	2001
E U	잠정 수입제한조치 시행 (3월)
중 국	잠정 수입제한조치 시행 (5월) 냉연강판 반덤핑 조사 개시 (3월)
캐나다	수입제한조치 건의 (8월)
말 련	수입할증관세 부과 (3월)
태 국	스테인레스 제품 AD 관세 부과 (7월)
인 니	CR, 후판에 대해 15% 추가 관세 부과 (8월)
헝가리	20∼25% 관세인상
폴란드	잠정 수입제한조치 시행 (8월)

자료: 한국철강협회

- (배경) 통상 마찰 심화의 직접적 원인은 경쟁력을 상실하고 경영 상황이 크게 악화된 미국 철강 업계가 미국 정부에 수입 규제 압력을 가하고 있기 때문임

·미국 철강 업계는 70년대 이후 신기술 채택, 대형화, 생산 원가 등의 측면에서 일본, 한국 등에 주도권을 상실하고 심각한 경영난에 봉착

·고로, 코크스로 등 설비의 노후화(가동 30∼40년), R&D 투자  축소에 따른 기술 개발 능력 부족 등으로 경쟁 기반을 상실했음

·더구나 고로 1기당 조강 생산량이 일본의 1/2, 한국의 1/3수준에도 미치지 못하는 등 규모의 경제 및 원가 경쟁력을 확보가 어려운 가운데, 계속된 임금 인상과 퇴직 연금 지급 부담도 원가 상승 요인으로 작용하고 있음

<미□일 고로사간 규모의 경제 비교(2001년)>

미국			일본
조강생산	고로수	평균생산	조강생산	고로수	평균생산
47,349천톤	48기	983천톤	74,443천톤	38기	1,959천톤

자료: WSD(World Steel Dynamics), 2001.

■ 2003년 전망

- (내수) 국내 건설 및 수요 산업 경기 둔화로 철강 내수 규모는 2002년 대비 소폭 증가한 수준에 그칠 전망임

·2001년말 이후 건설 수요와 자동차, 가전 등 제조업 생산 호조로 급속히 증가했던 철강 내수는 2002년 하반기 증가율이 점차 둔화되어 왔음

·건설 투자 정체, 미·이라크 전쟁 가능성에 다른 경제 불안정성 확대, 2002년 수요 급증에 대한 반작용으로 상반기 내수는 전년 동기 대비 1.8% 감소할 전망임

·하지만 세계 경기의 완만한 회복과 국내 제조업 생산의 회복 등에 따라 2003년 하반기에는 판재류를 중심으로 철강 내수 경기가 다시 회복되어 연간으로는 2002년보다 1.6% 증가할 전망임

- (수출) 통상 문제가 상존하고 있으나 내수 정체, 세계 철강 수요 회복으로 수출 규모는 2002년보다 3% 정도 늘어날 것으로 예상됨

·통상 환경 악화로 미국, 중국 및 EU 등지로의 수출이 감소해 왔으나 2003년에는 세계 철강 수요가 다소 회복되면서 국내 수출량도 3% 내외의 성장세를 보일 전망임

·특히 수요 산업 침체로 철강 수요 또한 감소세를 보여온 EU, 일본 등이 완만한 회복세로 돌아서고, 현재 잠정적 세이프가드 조치를 취하고 있는 중국의 수요도 지속적인 증가세를 보일 전망임

·한편, 철강 통상 분쟁을 야기한 미국 철강, 특히 고로 업계가 대부분 교역 상대국들의 비난과 미국 정부의 압력으로 구조조정에 돌입할 가능성도 있음

< 세계 철강 수급 전망 >

(단위: 백만 톤, %)

	2000		2001		2002(f)		2003(f)
		전년비		전년비		전년비		전년비
철강재수요(IISI)	768.9	7.7	768.1	-0.1	784.2	2.1	810	3.3
조강생산(WSD)	847	7.5	845.5	-0.2	818	-3.2	-	-

자료: IISI, WSD

- (생산, 수입) 총수요의 완만한 증대로 철강 생산도 소폭 증가세를 지속하고 수입도 3% 정도 증가할 전망

·철강 내수와 수출의 완만한 증가세에 따라 생산도 2002년 생산 규모에서 1.9% 늘어나고, 수입도 내수 규모 유지 등에 따라 3.5% 정도 증가할 전망

< 철강 산업 전망 >

	2001	2002			2003
		상반기	하반기(f)	연간(f)	연간(f)
내 수 (천 톤)	38,272 (-0.5)	21,080 (15.7)	20,943 (4.4)	42,023 (9.8)	42,710 (1.6)
수 출 (천 톤)	14,035 (2.5)	6,240 (-16.7)	7,318 (11.8)	13,558 (-3.4)	14,000 (3.3)
생 산 (천 톤)	49,072 (0.4)	25,015 (3.5)	26,126 (5.3)	51,231 (4.4)	52,210 (1.9)
수 입 (천 톤)	3,235 (-1.7)	2,430 (68.0)	2,134 (19.3)	4,349 (34.4)	4,500 (3.5)

자료: 한국철강협회

주: ( )내는 전년 동기 대비 증가율임. (f)는 본 연구원 전망치임

6) 석유화학

■ 2002년 현황

- (상반기) 내수 중심의 경기 회복으로 생산과 수입 모두 호조를 보임

·(내수) 국내 경기 회복에 따른 수요 증가로 1분기의 호조세가 지속되면서 2002년 상반기 내수는 전년 동기대비 8.0%의 증가율을 나타냄

·(수출) 합성 수지의 중국 수출 부진에 따라 5, 6월 연속 9%대의 감소율을 기록하였으나 1분기의 수출증가에 힘입어 상반기 전체 수출은 3.6% 증가

·(생산 및 수입) 일부 업체의 시설 능력 확대와 내수와 수출의 꾸준한 증가 추세에 따라 생산은 5.1%, 수입은 20.0%의 성장률을 보임

- (하반기) 계절적 성수기와 아시아 주요 업체의 정기 보수, 해외 업체들의 가동 중단 등으로 만성적인 공급 과잉이 어느 정도 해소될 전망

·(내수) 2001년 내수 부진의 반등에 힘입어 하반기 내수는 꾸준히 개선세가 이어질 전망

·(수출) 국제 유가 불안정이라는 부정적 요소가 있지만, 중국 수출 호조 및 유가 상승으로 인한 제품 가격 인상으로 상반기보다 양호한 성장이 예상됨

·(생산 및 수입) 내수와 수출의 꾸준한 회복 등에 힘입어 하반기 생산은 5% 정도의 증가가 예상됨

■ 이슈 : 국제 유가 불안과 석유 제품 가격

- 미국의 이라크 공격이 임박했다는 인식의 확산과 더불어 국제에너지기구(IEA)의 세계 원유 공급 재고 감소에 대한 경고로 국제 유가가 8월 이후 불안정한 움직임을 보임

·10월 2일 서부 텍사스 중질유(WTI)의 가격이 40달러에 육박하는 등 원유가가 15개월만에 최고치를 기록, 10월 10일 현재 듀바이유는 배럴 당 26.55달러, 북해산 브랜트유는 27.81달러, 서부 텍사스 중질유는 29.07달러에 거래됨

·이러한 고유가 상황을 이유로 주요 소비국들은 증산을 요구하고 있으나 가격 급락을 우려하는 석유수출국기구(OPEC)는 9월 회담에서 증산 결정을 유보할 것으로 예상

·현재 유가에는 배럴 당 5~7달러의 전쟁 프리미엄이 붙어 있는 상태이며 미국과 이라크간의 긴장이 지속되는 한 유가가 크게 하락할 가능성은 없음

·그러나 90년도와는 달리 석유 공급에 대한 산유국으로서 이라크의 영향력이 미미하므로, 미국이 이라크를 공격한다고 해도 석유파동은 단기간에 그칠 것이란 의견이 지배적

< 2002년 국제 유가 추이 >

자료: 에너지경제연구원, 국제원유시황

주: 1월부터 8월의 수치는 월평균 원유가임

- 국제 유가 상승에 따라 에틸렌, 벤젠, 나프타 등 석유화학 제품의 가격도 강세를 보임

·전쟁이 일어날 경우 특히 유가민감도가 큰 석유화학의 채산성이 악화될 것임

·올 들어 PVC, SM, PX 등의 유화제품 가격은 큰 폭으로 오른 반면 수급이 불안정한 PE, PP 등은 원료값 인상 수준을 따라가지 못하고 있는 상황

·각 업체는 제품 가격 인상 외에 가동률을 낮추거나 원가 절감을 위한 방안을 검토하는 등 수익성 악화를 줄이려고 노력하는 중임

■ 2003년 전망

- 세계 경제 회복의 불투명과 국내 경기의 둔화 예상에 따라 내수와 수출 증가 모두 전년 수준에 머물 전망임

·(내수) 2003년 국내 경기의 둔화 예상에 따라 증가율이 작년보다 낮아질 것임

·(수출) 세계 경기의 회복 불투명 등으로 수출은 전년과 유사한 5%대 수준을 기록할 것으로 보임

·(생산 및 수입) 내수와 수출의 완만한 증가세에 따라 생산 증가 역시 5%대 수준에서 이루어질 전망

< 석유화학 산업 전망 >

	2001	2002			2003
		상반기	하반기(f)	연간(f)	연간(f)
내 수 (천 톤)	9,340 (-1.1)	5,045 (8.0)	4,949 (6.0)	9,994 (7.0)	10,444 (4.5)
수 출 (천 톤)	6,866 (4.0)	3,552 (3.6)	3,692 (7.4)	7,244 (5.5)	7,650 (5.6)
생 산 (천 톤)	15,050 (1.6)	7,896 (5.1)	7,922 (5.1)	15,818 (5.1)	16,625 (5.1)
수 입 (천 톤)	1,156 (-5.6)	701 (20.0)	719 (25.9)	1,420 (22.8)	1,469 (3.5)

자료: 한국석유화학공업협회

주: ( )내는 전년 동기 대비 증가율(%). (f)는 본 연구원 전망치임. 단 생산은 출하액 기준임.

7) 건설 산업

■ 2002년 현황

- (상반기) 국내 수주는 전년동기비 34.6% 증가한 37.7조 원을 기록하였고, 해외 수주는 27.3억 달러를 기록, 전년대비 141.4%의 대폭적인 증가를 보임

·(국내 수주) 민간 수주는 건축 부문이 크게 신장된 데에 힘입어 전년 동기비 51.7%증가한 26.5조 원을 기록하였고, 공공 수주는 전년비 6.2% 증가한 11.2조 원을 기록

·(해외 수주) 해외 수주는 아시아의 부진세에도 중동 지역의 플랜트 수주가 324.6%로 대폭 증가한 데에 힘입어 전년 동기비 141.4% 증가한 27.3억 달러에 달함

- (하반기) 국내 수주는 민간 수주의 둔화세로 소폭 증가가 예상되고, 해외 수주는 불안정한 중동 정세에도 불구하고 상반기보다 늘어날 전망임

·(국내 수주) 민간 수주는 부동산 활황의 둔화세에 따른 건축 부문의 급격한 감소가 예상되는 반면, 공공 수주는 태풍 피해 복구 수요에 힘입어 증가할 전망임

·(해외 수주) 주요 발주처인 중동 지역이 미국의 이라크 공격 가능성으로 다소 악영향을 받을 우려가 있으나, 아시아 지역의 수주는 회복세를 유지할 것임

■ 이슈 : 부동산 시세 안정화 가능성

- (최근 동향) 지난 9.4 부동산 경기 진정책 발표 이후 재건축 아파트를 중심으로 매매 가격의 하락세가 가시화되고 있음

·투기 과열 지구를 중심으로 아파트 시세가 안정화되는 추세가 확산되고 있으며, 전세가의 하락세가 나타남으로써 전체 주택 매매 가격 하락 가능성이 높아짐

·반면, 수도권 지역의 분양 시장은 여전히 높은 청약률을 보이고 일부 토지 가격 상승 기미도 상존해 있음

- (향후 전망) 2003년중 입주량이 늘어나고, 특히 하반기에 증가할 전망임에 다라 주택 수급 측면에서 시세 안정화 또는 하락 가능성이 높을 전망임

·연도별 아파트 입주량 추이를 보면, 2001년 27만 가구, 2002년 35만 가구이며 2003년에도 더 늘어날 예정임

·서울의 경우, 내년 1∼4월 중 입주량이 다소 감소되었다가 연말까지 지속적으로 늘어날 예정임에 따라 내년 하반기부터 본격적인 공급 부족이 해소될 전망임

·또한, 정부의 지속적인 주택 공급 확대 정책이 추진됨으로써 중장기적인 주택 가격 하락 가능성이 높다는 시장 기대감이 높아질 수 있을 전망임

■ 2003년 전망

- 국내 수주는 민간 건축 수주의 감소로 인해 전년비 -3.7%인 75.4조 원에 달하고, 해외 수주는 중동의 수주 활황으로 전년비 18.2% 증가한 65억 달러에 이를 전망임

·국내 수주는 상반기에 다소 증가하고, 하반기에 둔화세를 보일 것으로 전망되며, 해외 수주는 상반기중 미-이라크전으로 둔화세, 하반기중 증가세가 예상됨

·(국내 수주) 민간 수주는 건축 부문이 입주량의 확대에 따른 주택 수급 호전으로 위축될 가능성이 있는 반면, 공공 수주는 주택 공급 확대책으로 늘어날 전망

→ 공공 토목 수주의 경우, 내년중 SOC 예산 규모가 소폭 증가에 그치나 태풍 피해 복구 사업이 당분간 지속될 전망임

·(해외 수주) 유가 급등에 힘입은 중동 각국의 재정 사정 호전과 국내 건설업체의 신용도 향상에 힘입어 내년 중 더욱 확대될 가능성이 높아짐에 따라 내년 중 플랜트 수주 호황세가 더욱 확대될 가능성이 높을 전망임

→ 다만, 향후 6∼10개월 내에 미국의 이라크 공격전 발발 시기와 확전 가능성 등이 불투명함에 따라, 중동의 수주 여건에 다소 불안한 요소가 상존

< 건설 산업 수주 전망 >

			2001년	2002년			2003년
				상반기	하반기(f)	연간(f)	연간(f)
국내 수주 (조원)	민간		37.9(7.2)	26.5(51.7)	20.8(1.7)	47.3(24.7)	42.5(-10.0)
		건축	32.6(8.7)	24.4(67.7)	19.1(6.0)	43.5(33.6)	36.5(-16.1)
		토목	5.4(0.6)	2.0(-29.9)	1.7(-32.5)	3.7(-31.1)	6.0(61.3)
	공공		29.9(21.0)	11.2(6.2)	19.8(2.2)	31.0(3.6)	32.8(6.0)
		건축	9.2(20.2)	3.3(8.6)	5.7(-7.0)	9.0(-1.8)	9.4(4.0)
		토목	20.7(21.8)	7.9(5.2)	14.1(6.5)	22.0(6.0)	23.5(6.8)
	합계		67.8(12.8)	37.7(34.6)	40.6(2.0)	78.3(15.4)	75.4(-3.7)
해외수주 (억 달러)			43.6(-19.8)	27.3(141.4)	27.7(-16.7)	52.3(25.0)	65(18.2)

자료: 건설교통부 및 대한건설협회

주: ( )내는 전년 동기 대비 증가율(%). (f)는 본 연구원 전망치임